基于預期盈余增長的質量測度與定價能力

摘要： 從質量溢價驅動因素視角構建基于預期盈余增長（expected earnings growth,EEG）的質量測度指標，分析該指標與股票預期收益的關系，進一步構造EEG質量因子并將其納入Fama-French三因子模型，研究該因子的定價能力.研究發(fā)現：EEG質量測度指標可以衡量公司的預期盈余增長；EEG質量測度指標與股票預期收益顯著正相關，表明EEG質量溢價顯著存在；EEG質量因... （共8頁）